Ⅰ 我国证券公司有哪四种业务范围
【摘要】不同的证券公司经营的证券业务也是有所不同的，人们为了便于区分，根据证券公司的业务性质将证券公司的业务范围划分为四大类。下面就为大家详细介绍一下我国证券公司的四大业务范围。
投资分红保险划算么？重疾分红险，投资保障两不误。 投资银行业务
目前国内证券公司从事的投资银行业务主要是证券承销业务，也称证券代理发行业务，是指证券公司接受发行人的委托，借助自己在证券市场上的信誉和营业网点，根据与发行人确定的发售方式，在规定的发行有效期限内代理发行人发行证券的活动。根据证券公司在承销过程中承担的责任和风险的不同，承销又可分为代销承销方式和包销承销方式，其中包销承销方式又包括全额包销、定额包销和余额包销三种方式。证券公司可以根据发行人所发行证券的种类、市场需求状况、具体发行要求以及自身的经营条件和经营能力选择。国内目前股票承销主要采用的是余额包销方式，它是指证券公司承诺在证券发行期结束时，将未售出的证券全部自行购入的包销。其实质是先代理发行，后全额包销，是代销和全额包销的结合。
此外，投资银行业务还包括财务顾问业务、代理兑付证券业务等。财务顾问是指证券公司作为公司经营管理顾问，向公司提供咨询服务的业务。代理兑付证券业务是证券公司利用其营业网点，接受客户委托对其发行的证券到期进行兑付的业务。与国际证券市场相比，国内券商投资银行业务主要是承销业务与财务顾问业务，财务顾问是承销业务的一种延伸。随着证券市场的开放以及竞争的加剧，证券市场的创新尤其是投资银行业务的创新将层出不穷，收购兼并业务、项目融资、创业资本融资以及其它创新业务将使投资银行业务摆脱目前主要局限于证券承销的局面。
证券经纪业务
证券经纪业务又称代理买卖证券业务，是指证券公司接受投资者(客户)的委托代投资者(客户)买卖有价证券的行为，是证券公司最基本的一项业务。证券公司从事代理买卖证券业务，是随着集中交易制度实行而产生和发展起来的。由于我国证券交易所实行会员制，只有成为证券交易所会员才能取得交易席位，即进行证券交易的操作资格，一般投资者不能直接进入场内进行交易，只能通过拥有席位的证券公司作为中介来完成交易。目前国内证券公司从事经纪业务主要通过开立证券营业部，“等客户”上门开户，在美国等证券发达市场，证券公司并无大面积的豪华营业部，代之以大量的证券经纪人，方便快捷地为客户提供贴身服务，从而形成目标市场的不断细化，证券公司间各有特色。
证券自营业务
证券自营业务是指证券公司以自己的名义和合法资金进行证券买卖的业务，自行决定证券买卖的时机、价格、数量等，由此而产生的收益和损失也由证券公司承担。其与经纪业务的区别在于证券自营产生的风险由证券公司承担，而经纪业务中证券买卖的风险由客户承担。
证券资产管理业务
证券资产管理业务是指证券公司作为受托投资管理人(以下简称“受托人”)，依据有关法律、法规和投资委托人(以下简称“委托人”)的投资意愿，与委托人签订资产管理合同，把委托人委托的资产在证券市场上从事股票、债券等金融工具的组合投资，以实现委托资产收益最优化的行为。
慧择提示：证券公司的四大业务范围就是以上介绍的四种，有没有加深您对证券公司的了解呢？在国际证券市场上，管理业务是证券公司的重要利润来源，由于我国证券市场起步比较晚，证券公司的业务水平与发达国家相比也是存在一定差距的，投资者在选择证券公司时一定要与我国的实际情况相结合。
Ⅱ 股票承销的程序
股票承销的程序
(一)提出承销建议
证券公司在对发行人的资金需求量、财务状况、盈利能力等进行调查研究的基础上，在考虑诸多有利、不利因素后，就证券发行的种类、时间、条件等对发行人提出建议，说明承销计划和承销条件等，初步确定承销发行的条款。
证券公司从事证券承销业务，最重要的是对客户的委托作出合理可行的决策，以决定是否接受发行人的委托，以什么方式和条件接受委托，以及如何具体履行委托责任。这种决策的正确与否，不仅是关系到证券公司自身经营业务的成败，更重要的是要对委托人和投资人负责，证券公司作出代理发行证券的决策前要对以下几个方面进行分析：
1．确定发行企业的信誉发行企业的信誉直接影响证券的信誉和证券的销售。如果发行企业信誉较差，经济实力又较弱，证券公司不宜接受代理发行。
2．审查发行企业筹资的用途和筹资后预计的效益企业发行证券筹集资金所发展的项目必须符合国家政策，能够取得显著的经济效益，如果是短期债券，还必须落实切实可靠的还本付息来源。只有这样，证券公司方可接受代理发行委托。
3．选择代理发行证券的时机和预测证券发行市场的销售前景如果社会游资充足，证券市场活跃，同时发行的其他证券又较少，则对发行较为有利，如果市场正值有大量质量较好的其他证券发行，那么发行时间应选择在这些证券发行之前，在我国尤其应注意避开国债集中发行的时间。
1．确定代理发行证券的方式和条件采用何种代理发行方式，这主要取决于发行证券的市场竞争力、证券市场的饱和程度和证券公司本身的资金实力。如果证券质量一般，不具有发行市场竞争能力，可能发生销售困难，那么证券公司采取代理发售方式较为主动有利。反之，如果证券销售前景十分看好，那么证券公司可采取余额承购包销发行方式，甚至选择全额承购包销发行方式，以寻求更大的代理发行收益。另外，还应根据证券发行中的困难程度考虑代理发行的条件，诸如发行手续费的多少、代理发行证券的时间期限、证券款额的支付期限等等。
(二)签订承销协议
当发行人确定发行证券的种类和发行条件并经证券主管机关批准后，发行人要与承销商签订承销协议，确定承销的方式和双方的责任。
承销协议应根据《经济合同法》的规定，明确双方各自的权利和义务，证券发行协议的主要内容应包括以下事项。
1．发行金额
发行金额即委托发行证券的总额，如采取分期发行时应注明每期的发行金额。发行股票时必须注明每股发行价格、发行总股数和总的股金总额。股票采用溢价发行的，发行价格由发行人与承销的证券公司协商确定，并报证监会核准。发行债券时必须注明债券面额、种类、年利率及利息支付方式。
2．发行方式
明确是采取代理发售、余额承购包销、全额承购包销中的哪一种发售方式。
3．发行日期
规定发售期限从何年何月何日起到何年何月何日止。
4．发行对象
明确面向国内还是国外，个人还是企事业单位。5．发行费用明确发行中有关费用(如广告宣传费用等)由谁来负担，以及发行人应向证券公司支付多少手续费。
6．发行工作的分工
规定双方在发行中各种具体的分工与责任。
7．证券交接和款项交割
具体商定发行单位应在正式发行前若干天将证券送抵证券公司，证券公司在证券发行结束若干天内将款项划人发行单位指定的银行账户，并明确手续费的交割日期与支付方式。
8．发放股息红利或还本付息
商定股票发行后股利的发放方式，发放时代办手续费的标准及费用的负担。债券到期后的还本付息事项及代办手续费的标准。
9．违约责任明确
在协议的有效期内，双方的违约责任及违约责任承担方式。
10．协议或合同的有效期
(三)组织承销团
当承销商所承销的股票超过一定金额时，一般采取组织承销团方式承销。我国规定当拟公开发行股票的面值总额超过人民币3000万元或者预期销售总金额超过人民币5000万元的，应当由承销团承销。主承销商由发行人按公平竞争的原则，通过竞标或者协商的方式确定。主承销商应与其他承销商签署承销团协议。
特别是拟公开发行股票面值超过l亿元或者预期销售总金额超过人民币15000万元的，承销团中的外地承销机构(发行人所在的省、自治区、直辖市以外的地区的承销机构)的数目以及总承销量中在外地销售的数量，应占合理的比例。承销团由主承销商、副主承销商和分销商组成，承销团成员之间通过签订承销协议(又称分销协议)，明确承销方式、承销份额和承销组织工作的分工等。
(四)制作和申报股票发行审查材料
股票发行审查材料由主承销商组织会计师事务所、资产评估机构、律师事务所等中介机构制作，并向中国证监会申报：按中国证监会的要求进行修改和补充。
(五)组织股票的发行
在股票发行前，做好相应的宣传、推介工作。在取得中国证监会的关于公开发行股票的复审批文及发行方式的批复之后。协助发行人刊登招股说明书和股票发行公告，说明本次股票发行的基本情况、公告发行方式、发行时间、发行价格等事项，并按确定的发行时间和发行方式，组织股票的发行。
Ⅲ 股票的承销方式主要是指什么
股票的承销方式主要是指由谁来销售，哪一家证券公司；怎么销售，是网上还是网下销售；销售不完的剩余部分怎么办等等。
Ⅳ 充当股票承销机构的主要是（）。
充当股票承销机构的主要是投资银行和证券公司。
我国的主要证券经营机构主要有以下三 种：
1、证券公司
2、信托投资公司
3、专门负责为投资者提供咨询服务的公司
我国充当股票承销机构的是证券公司。
Ⅳ 让很多人都不明就里的股票承销，它的方式究竟有哪几种
1.代销，就是把未销售的股票全部退还给发行人。2.包销，全部购入后再向投资者销售。承销团向不特定对象公开发行的证券。
Ⅵ 关于股票承销的问题
采取向战略投资者配售、向参与网下配售的询价对象配售以及向参与网上发行的投资者配售等方式,实际操作中企业选择股票发行方式，应符合中国证监会的政策规定，尊重市场习惯，考虑不同发行方式下的发行风险、股票二级市场表现、股东结构等因素。现阶段，IPO股票发行主要采用网下向询价对象询价配售与网上资金申购定价发行相结合的方式。根据《证券发行与承销管理办法》，询价分为初步询价和累计投标询价。发行人及其主承销商可以根据初步询价结果确定发行价格区间，在发行价格区间内通过累计投标询价确定发行价格。中小企业板IPO，发行人及其主承销商可根据初步询价结果确定发行价格，不再进行累计投标询价。
企业必须向各中介机构支付一定的费用。作为对其提供服务的回报。
（1）承销费用。股票承销费用又称发行手续费，是指发行公司委托证券承销机构发行股票时支付给后者的佣金，在股票发行费用中所占的比重最大。承销费用一般按企业募集资金总额阶崖百分比计算，由承销商在投资者付给企业的股款中扣除。决定和影响股票承销费的主要因素包括：①发行总量。股票发行量的大小决定了承销机构业务量与承销费的高低，发行量越大，承销费越高。②发行总金额。一般来说，承销费与股票筹资额成正比，股票筹资额越大，收取的承销费越多，③发行公司的信誉。发行公司的信誉越好，发行股票的销路就好，收取的承销费就较低。④发行股票的种类，不同种类股票的特点、风险互不相同，从而收取的承销费也不一样。⑤承销方式。承销商在不同的承销方式下承担的责任和风险有所不同，因此发行人支付给承销商的承销费也不尽相同，通常以包销方式承销时的承销费要高于以代销方式承销时的承销费。⑤发行方式。例如．网下发行的承销费用一般略高于上网定价发行的承销费用。
目前，我国企业发行股票的承销费是按照承销金额的一定比例来计算的。根据1996年12月中国证监会发布的《关于股票发行工作若干规定的通知》的规定，承销费用的收费标准与承销金额和发行方式挂钩，具体标准如下。
承销金额 收费标准
2亿元以内 1.5％～3％
3亿元以内 1.5％～2.5％
4亿元以内 l.5％～2％
4亿元以上 除特殊情况，不得超过900万元（采用上网定
价发行方式），或不得超过1000万元（采用
网下发行方式）
（2）其他中介机构费用。股票发行过程中必然会涉及评估、财务和复杂的法律问题，因此，企业自股票发行准备阶段起就必须聘请具有证券从业资格的评估师、会计师和律师参与发行工作。此类中介机构的费用也是股票发行过程中必须支付的，收费标准基本上按企业规模大小和工作难易程度来确定。
（3）印刷费用。企业必须为发行申报材料、招股说明书、上市公告书等文件的印刷付出印刷费用，这笔费用将依印刷频率、数量和质量而定。
（4）宣传广告费。在发行股票时，为了使股票能顺利发售出去，实现预定的筹资目标，发行公司往往会做一些广告、宣传工作。这无疑需要支出一走的费用。
（5）其他费用，除上述费用外，发行人在股票发行过程中可能还需支付其他一些费用，如采用上网定价发行方式的公司需支付上网发行费用，向代收款银行和股票登记托管机构支付费用等等。
Ⅶ 4.股票的承销方式有哪几种
投资银行参 与企业的股票发行，主要有三种方式： 1) 尽力代销方式 尽力代销方式下， 投资银行与股票发行企业之间是单纯的代理关系，
仅从推销企业股票 中收取一定的手续费， 由于不承担股票发售不出去的风险， 投资银行也不会从发行成功中获
得额外的报酬。代销一般在以下情况下采用：①在投资银行对发行公司信心不足时提出；② 信用度很高、
知名度很大的发行公司为减少发行费用而主动向投资银行提出采用； ③在包销 谈判失败后提出采用。 绝大多数的尽力代销采取了全部或无效（All or
None，也叫足额销售）的做法，即在预 定日期之前未售出规定的最少数量的股票，则取消此次发行。
除了这种做法之外，一种替代性的做法是“最少/最多” （Min/Max）条款，它允许企业
规定一个销售量的范围，最高发行额度是此次发行的最大目标，但若达到最小额度，此次发 行也将进行。 以最小/最多条款代替全部或无效条款，
将使尽力代销发行成功的可能性增加， 从而避免浪费承销商的时间和精力。
Ⅷ 什么是股票承销以及股票承销有什么方式
证券承销是间接发行证券的一种方式，证券承销是指证券发行人委托具有证券承销资格的证券承销商，按照承销协议由证券承销商向投资者募集资本并交付证券的行为和制度。
当一家发行人通过证券市场筹集资金时，就要聘请证券经营机构来帮助它销售证券。证券经营机构借助自己在证券市场上的信誉和营业网点，在规定的发行有效期限内将证券销售出去，这一过程称为承销。它是证券经营机构的基本职能之一。
《中华人民共和国公司法》规定，股份有限公司向社会公开发行新股，应当由依法设立的证券经营机构承销，签订承销协议。承销包括包销和代销两种方式，承销协议中应当载明承销方，承销期满，尚未售出的股票按照承销协议约定的包销或者代销方式分别处理。
根据证券经营机构在承销过程中承担的责任和风险的不同，承销又可分为代销和包销两种形式。
1、证券代销，又称代理发行，是指证券公司代发行人发售证券，在承销期结束时，将未售出的证券全部退还给发行人的承销方式。
2、证券包销，是指证券公司将发行人的证券按照协议全部购入或者在承销期结束时将售后剩余证券全部自行购入的承销方式。包销又可分为全额包销和余额包销两种形式。
Ⅸ 我国证券公司有哪四种业务范围
证券公司四大业务有：经纪业务，发行与承销业务，自营业务，资产管理业务。 证券业务范围：
（1）证券经纪；
（2）证券投资咨询；
（3）与证券交易、证券投资活动有关的财务顾问；
（4）证券承销与保荐；
（5）证券自营；
（6）证券资产管理；
（7）其他证券业务。